Spectral density bandwith choice and prewightening in the estimation of heteroskadasticity and autocorrelation consistent covariance matrices in panel data models

Hvwlpdwru

Eldv

PVH

Yduldqfh

43(

8(

4(_______

QZ

071<75;

571764<

313334

315;93

314:43

3138<3

TV+D,

071<678

57167<8

313334

315:73

314:53

313783

TV+E,

071<688

57168<9

313334

315:83

314:43

313793

YDUKDF+D,

071<358

5714357

3139;5

315733

3146;3

3135;3

313

YDUKDF+E,

071<468

571488<

313463

315583

3145<3

3135<3

SZ0QZ+D,

071<:<9

571;47<

3134;4

317743

316753

314;43

SZ0QZ+E,

071<;68

571;694

313345

317<53

3169<3

315383

SZ0TV+D,

071<;5<

571;5<;

313336

317;33

316983

314<<3

SZ0TV+E,

071<;58

571;586

313335

317;53

3168;3

314<53

QZ

051<98<

;1:<:3

313333

315;;3

314963

313833

TV+D,

051<93;

;1:998

313333

315933

314873

313783

TV+E,

051<946

;1:9<6

313333

315953

3148:3

313753

YDUKDF+D,

051<685

;19:5:

3138:7

315533

3145<3

313583

317

YDUKDF+E,

051<836

;1:387

313344

315553

314553

313573

SZ0QZ+D,

051<;;8

;1<678

31336:

317973

316853

314:<3

SZ0QZ+E,

051<;;6

;1<68;

313388

317<43

316953

314<63

SZ0TV+D,

051<;78

;1<6:9

313637

317;53

316843

314;93

SZ0TV+E,

051<;6<

;1<675

313637

317:93

316763

314:<3

QZ

031<;;:

31<::9

313333

315<33

314:93

3137;3

TV+D,

031<;:4

31<:77

313333

3158;3

314793

3137:3

TV+E,

031<;:5

31<:78

313333

3158:3

314793

3137:3

YDUKDF+D,

031<::8

31<979

3133<4

315553

314553

313693

31;

YDUKDF+E,

031<;67

31<9:5

313334

3155;3

314443

313573

SZ0QZ+D,

031<<99

31<<65

313333

317;63

316963

314<63

SZ0QZ+E,

031<<:3

31<<6<

313333

317953

3166;3

314;43

SZ0TV+D,

031<<99

31<<64

313333

3177;3

316643

314:33

SZ0TV+E,

031<<97

31<<5;

313333

3176;3

3165;3

314943